债市资深人士Bassman：20年期美债收益率升至6%将现“噩梦情景”

债券市场波动率指数创始人Harley Bassman表示，CBOT期货的可交割券切换可能是近期利率快速上升的一个推手。他在最新一期Convexity Maven报告中称，若20年期美债收益率突破6%将是一个“噩梦情景”，可能引发一次可交割券切换，其影响大致相当于美国财政部在四个月内拍卖1,100亿美元20年期国债，应把20年期美债收益率达到6%视为一个正在酝酿的凸性漩涡。